الحاضنات والمسرّعات في تونس لمؤسسي شركات الفنتك

لا تفتقر تونس إلى الحاضنات والمسرّعات، لكن قلة منها صُممت خصيصًا للتكنولوجيا المالية (الفنتك). فالمؤسس الذي يطوّر منتجًا في مجال الدفع أو الإقراض مضطر إلى الجمع بين برامج عامة للشركات الناشئة، ومختبرات تديرها البنوك، ومسرّعات إفريقية للتكنولوجيا المالية، والبيئة التجريبية للبنك المركزي نفسه. ويعرض هذا الدليل أبرز الخيارات المتاحة حتى أكتوبر 2026، وما يقدّمه كل منها، وكيفية الاختيار بينها.

المشهد في لمحة

تنقسم هياكل الدعم في تونس إلى خمس مجموعات:

• مسرّعات يقودها مستثمرون وتضخّ أموالًا، مثل Flat6Labs Tunis؛
• برامج تديرها البنوك، مثل BIATLABS وبرامج الابتكار المفتوح التي تديرها بنوك أخرى؛
• مسرّعات الشركات الكبرى، مثل Orange Fab Tunisie؛
• فضاءات التكنولوجيا والحاضنات، مثل The Dot وWiki Start Up؛
• الآليات العمومية: علامة "شركة ناشئة"، وصندوق الصناديق ANAVA، وبالنسبة إلى المنتجات الخاضعة للتنظيم، البيئة التجريبية التنظيمية للبنك المركزي التونسي.

وقد أحصت Briter Bridges منذ عام 2020 وجود 29 فضاءً تكنولوجيًا في تونس، يتركز معظمها في العاصمة، وفقًا لتحليل أجرته GSMA. وأفادت Smart Capital آنذاك بأن 43% من الشركات الناشئة التونسية تلقّت دعمًا من أحد هذه الفضاءات.

Flat6Labs Tunis: المستثمر الأكثر نشاطًا في التمويل الأولي

تأسست Flat6Labs Tunis عام 2017 بدعم من Le15 وMeninx Holding وTAEF وBIAT. ووفقًا لـ Launch Base Africa (ماي 2024)، يقدّم برنامجها للتمويل الأولي ما يلي:

• استثمارًا أوليًا يصل إلى 200 000 دينار؛
• إمكانية تمويل لاحق يتراوح بين 200 000 و800 000 دينار؛
• برنامجًا مدته أربعة أشهر يشمل التوجيه وفضاءات العمل ومزايا من الشركاء.

وفي ماي 2024، أفادت Launch Base Africa بإطلاق صندوق Tunisia Seed Fund II التابع لـ Flat6Labs، بالشراكة مع Smart Capital. ويصف التقرير نفسه صندوق Anava Seed Fund، وهو أداة استثمارية بقيمة 30 مليون دينار مدعومة من IFC وBIAT وTAEF وMeninx Holding وSawari Ventures، صُممت للاستثمار في ما يصل إلى 90 شركة ناشئة في مراحلها الأولى على مدى خمس سنوات. كما تُعدّ Flat6Labs من بين مديري رأس المال المخاطر المدعومين من صندوق الصناديق ANAVA. وتدير أيضًا برامج لا تتضمن مساهمة في رأس المال: فبالشراكة مع برنامج الأمم المتحدة الإنمائي في تونس، فتحت في سبتمبر 2026 باب الترشح للدفعة السادسة من مسرّع Green Growth and Jobs Accelerator. ويدعم هذا البرنامج الممتد على خمسة أشهر 25 مؤسسة صغرى ومتوسطة وشركة ناشئة دون تمويل مباشر.

البرامج التي تديرها البنوك: الأقرب إلى التكنولوجيا المالية

البنوك هي الشريك الطبيعي لمعظم شركات التكنولوجيا المالية التونسية، وبعضها يدير برامجه الخاصة:

• BIATLABS (B@labs) أطلقه BIAT عام 2017، ويقدّم نفسه على أنه أول حاضنة يؤسسها بنك تونسي. وعند إطلاقه، حدّد التكنولوجيا المالية والذكاء الاصطناعي قطاعين ذوي أولوية. وفي عام 2021، أضاف برنامجًا لما قبل الاحتضان مدته ثلاثة أشهر للمؤسسين في مرحلة الفكرة.
• أعلن Attijari Bank في ديسمبر 2021 عن برنامج CorpUP Fintech، الذي يديره بالتعاون مع Beta-i البرتغالية واستوديو المشاريع التونسي Betacube. وجمع هذا البرنامج الممتد على خمسة أشهر بين البنك وشركات ناشئة تمتلك منتجًا مُختبرًا بالفعل، لإنجاز مشاريع تجريبية في مجالات الدفع والتوقيع الرقمي والربط مع العملاء.

وبالنسبة إلى شركة تكنولوجيا مالية، تكمن القيمة الأساسية لهذه البرامج غالبًا في الوصول إلى البنك نفسه: فريق الامتثال لديه، وأنظمته المعلوماتية، وإمكانية أن يكون أول عميل مؤسسي.

Orange Fab وبرامج الشركات الكبرى

انطلق Orange Fab Tunisie، مسرّع Orange Tunisie، في أفريل 2019. وركّزت دفعته الثامنة، التي أُعلن عنها في مارس 2026، على الذكاء الاصطناعي، ورفعت العدد الإجمالي للشركات الناشئة المستفيدة من التسريع إلى 45. ويندرج ضمن Orange Digital Center بضفاف البحيرة. ووفقًا للمصلحة الاقتصادية للخزينة الفرنسية، دعم المركز 162 شركة ناشئة، ويدير أيضًا مدرسة للبرمجة وFabLab ومختبرًا للجيل الخامس (5G). ولا يقتصر Orange Fab على التكنولوجيا المالية، لكنه يفتح الأبواب أمام التعامل مع مشغّل اتصالات، وهو أمر مهم لكل من يطوّر حلول الدفع عبر الهاتف الجوال.

فضاءات التكنولوجيا والحاضنات

• The Dot، بضفاف البحيرة، انبثق عن مبادرة فرنسية تونسية أُطلقت عام 2018. وتُعدّ Smart Tunisia الشريك الرئيسي فيه، بدعم من Expertise France وGIZ. ويوفر فضاءً مساحته 2 900 م²، وبرامج تمتد من ما قبل الاحتضان إلى التمويل، إضافة إلى The Dot Academy لتنمية المهارات التقنية.
• Wiki Start Up، التي أسسها منذر خنفير ومهدي الخميري عام 2011، وصفتها Wamda آنذاك بأنها أول حاضنة للشركات الناشئة في تونس. وكانت تجمع بين الخدمات الاستشارية وصندوق لما قبل التمويل الأولي.

المسرّعات الإفريقية للتكنولوجيا المالية

البرامج المتخصصة في التكنولوجيا المالية إقليمية في معظمها. فقد أُطلق Visa Africa Fintech Accelerator عام 2023 في إطار تعهّد Visa باستثمار مليار دولار في الشمول المالي في إفريقيا بحلول عام 2027. وبحلول مطلع عام 2025، كان قد دعم 64 شركة ناشئة عبر ثلاث دفعات، وكان بصدد استقطاب دفعة رابعة. كما استثمرت Visa في شركة الدفع التونسية Konnect Networks. تحقّق من شروط الأهلية في كل دعوة للترشح، إذ تتغير قوائم البلدان من دفعة إلى أخرى.

كيف تختار برنامجًا

• بتمويل أم دون تمويل؟ تحصل البرامج التي يقودها مستثمرون على حصص في رأس المال. أما البرامج التي تديرها وكالات التنمية أو الشركات الكبرى فتقدّم في الغالب التوجيه والظهور دون مقابل نقدي.
• المساعدة التنظيمية. بالنسبة إلى منتج يحتفظ بأموال العملاء، يكتسي الشريك البنكي أو مشغّل الاتصالات والبيئة التجريبية للبنك المركزي التونسي أهمية أكبر من التدريب العام.
• التمويل اللاحق. اسأل عن الصناديق التي تستثمر بعد انتهاء البرنامج. ففي تونس، يعود معظم التمويل في المراحل الأولى إلى ANAVA.
• السجل والإنجازات. اطلب جهات الاتصال بالخريجين وتحدّث إلى مؤسسين من دفعات سابقة قبل التوقيع على أي شيء.

يمكن للمسرّعات أن تختصر الطريق نحو أول عميل أو أول تمويل، لكنها لا تُغني عن استراتيجية للترخيص. وفيما يخص جمع التمويل، راجع دليلنا لجمع التمويل لشركة تكنولوجيا مالية تونسية.